多家基金公司人士向記者表示，近日接到當地證監局通知，要求基金、券商等資產管理公司在本周內上報資管新規整改計劃，且自8月起每月報送整改進度表。
繼分級基金之後，監管層再次出手，要求不符合資管新規的資管產品上報整改計劃。
多家基金公司人士向記者表示，近日接到當地證監局通知，要求基金、券商等資產管理公司在本周內上報資管新規整改計劃，且自8月起每月報送整改進度表。
多位基金公司人士表示，此次自主上報整改計劃擬從小於3個月之內的短期理財基金以及開放式分級、多層嵌套專戶等產品著手，存量攤余成本法的貨幣基金是否需要上報仍存分歧。此次整改並不涉及此前已經專門發文的分級基金以及券商大集合計劃。
本周內上報整改計劃
臨近6月底，基金公司監察稽核部變得忙碌異常。
“不僅要應付月底之前的貨幣基金T+0快速贖回限額調整，還要梳理不符合資管新規的產品，月底之前要上報整改計劃。”一家基金公司督察稽核部人士稱，同時完成兩項整改任務壓力非常大。
該人士透露，近日接到證監局的通知，要求包括基金、券商、期貨公司在內的資產管理公司對照資管新規制定整改計劃。
通知列明了整改計劃表的範圍：應列明不符合《資管指導意見》規定的存量產品的規模、數量、類別，以及整改進度安排和具體措施，按產品類別、發行情況逐一說明整改方案。分級基金、大集合資產管理計劃等公募產品規範整改另有通知的，應嚴格遵守有關要求。各證券期貨經營機構應承諾嚴格遵守整改計劃，有序壓縮遞減不符合《資管指導意見》要求的存量產品規模，過渡期結束時存量產品全部符合《資管指導意見》要求。
通知還規定了整改時間：證券期貨經營機構應於2018年6月25日前將書面整改計劃報送證監局，並抄報中國證券投資基金業協會。證券公司私募子公司、基金公司子公司、期貨公司子公司的業務整改方案，由其母公司一並報送。自2018年8月起，資產管理機構還應於每月初3日內前向證監局書面報送上月整改情況。
不過，對於整改計劃上報時間是6月25日之前還是6月底之前尚沒有統一說法。“也許各地證監局規定的時間不一樣，我們這邊得到的通知是6月底之前。6月29日是6月最後一個工作日，這一天之前大家必須要報上去。”一家基金公司督察長說。
短期理財、專戶產品
包括在內
“每個產品都要評估是否存在不合規的地方，建立整改台账，需要向證監局提供一個清晰的產品列表。”上述北京基金公司督察長稱，基金公司在6月底之前都要對旗下產品體系做全方位梳理。
部分存量的短期理財基金每日開放申贖與資管新規要求的“資產管理產品為封閉式產品，且所投金融資產以收取合約現金流量為目的並持有到期可採用攤余成本法”不符。部分短期理財基金或許是首當其衝的需要上報整改計劃的公募產品。“封閉期在3個月以內的采取攤余成本法的短期理財基金可能涉及到修改基金合約。”北京一家基金公司產品部總監指出。
“短期理財基金或許還要等監管層細則指引頒布，分級基金以贖定申也是監管層給出的統一意見，在此之前如何改動，基金公司也很難明確方向。”上海一家基金公司產品部總監表示需要進一步明確細則。
除了短期理財基金之外，存量貨幣基金是否需要上報整改計劃也是基金公司關注的問題。儘管此前傳出存量攤余成本法貨幣基金不受大資管新規影響的資訊，但上述基金公司督察長表示存量攤余成本法貨幣基金或許也應該納入上報的整改計劃之中。“存量攤余成本法貨幣基金估值方法不符合大資管新規的要求，從監管檔案來看，只要是不符合大資管新規的產品都會上報，下一步如何整改還是豁免還需要等監管細則。”
相比公募產品，專戶產品設計架構五花八門，涉及整改的部分更為複雜。對於不符合資管新規要求的專戶產品整改進度或也難以一概而論。
“專戶產品的整改難易取決於產品委託人的屬性。如果委託人相對簡單，整改就會比較快，客戶結構複雜就比較麻煩。例如專戶上一層產品還有嵌套，委託人也不知道最底層委託人是誰，清理起來會很麻煩。”上述基金公司督察長稱，專戶產品的整改時間不好把控，要看產品委託人的配合程度，基金公司只能先預估一個整改時間，然後努力推動。此外，基金公司還關注專戶產品的權責定位，基金公司是否只要對上一層委託人負責，還是需要無限制穿透。
此前備受關注的基金專戶需要按照資管新規提取風險準備金的問題，也有基金公司督察長建議可以直接執行。“專戶提取風險準備金或許不算是整改，因為基金行業之前並沒有規定，現在只需要直接執行即可。”
責任編輯：馬秋菊 SF186
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