A股戰“疫”：行業差異明顯 口罩概念出現許多“新面孔”

作者：蔚芮

來源：GPLP犀牛財經（ID:gplpcn）

2020年注定是不平凡的一年，在這個難忘的春節當中，A股股市也迎來了翻天覆地的改變，甚至可以說，對於A股上市公司而言，春節就是一個分水嶺。

2020年2月3日，A股春節後的首日開盤，超過3000隻股票跌停，上證指數收盤下跌7.72％報2746.61點，深證成指、創業板指跌幅均超過6.8％，這是從2016年以來近4年來不曾見過的情形。

在後續的4天裡，A股迎來反彈，上證指數收漲4.71％截至2020年2月7日，上漲指數報2875.96點；深證成指後續4天裡上漲8.51%；創業板指漲上漲12.25％，A股戰“疫”迎來轉機。

未來，A股市場將會如何走向？在疫情之下，哪些上市企業受到那些衝擊？對於A股來說又出現了什麽行情機遇呢？

疫情之下的A股市場；行業差異明顯

到底何時復工，這對大部分企業，包括A股上市公司來講都是一個難以回答的問題。

雖然大部分的企業按照國家和當地政府的要求執行，定於2020年2月10日復工，但是不同行業性質不同，復工的情況也千差萬別。

可以說，在疫情這個黑天鵝事件影響下，GPLP犀牛財經調研發現，A股上市的公司還有一部分未完全復工。

比如，交通運輸行業中的絕大部分正常運行；生物醫藥行業因其行業的特殊性，復工情況比較良好，部分在抗擊此次新冠狀病毒中的定點醫院，在節日和抗擊期間均處於正常營業狀態。

而對於房地產行業來講則並不十分美妙了——在目前抗擊新型冠狀病毒肺炎情況下，人員不得外出，售樓部關閉，建案需求受到影響，因而從大部分上市房企發布的2020年1月份銷售業績情況來看，銷售業績整體出現大幅下降，影響回款。

近日克而瑞發布的《2020年1月份房地產銷售TOP100榜單》顯示，截至2020年1月末，TOP100房企單月實現操盤口徑銷售金額5097.05億元，百強房企整體業績規模同比下降近12%；TOP100房企單月實現全口徑銷售金額5771.3億元，整體業績規模同比下降近12.7%；TOP100房企單月實現權益口徑銷售金額4262.2億元，整體業績規模同比下降近16.2%。

多數房地產企業在建期間是消費的黃金時期。

據天眼查統計數據顯示，2019年春節黃金周，全國零售和餐飲業實現銷售額10050億元。然而2020年春節假期10天，消費幾乎停擺，零售和餐飲業收入銳減，全國鐵路、道路、水路、民航共發送旅客比上年同期下降近73%，旅遊相關行業陷入冰凍狀態。相關專家估算，僅零售、餐飲和旅遊市場的直接損失就可能超過1兆元。

基於此，文旅行業的上市企業紛紛遭受重創，比如曲江文旅（600706.SH）、黃山旅遊（600054.SH）、宋城演藝（300144.SZ）等也都紛紛停止了自己旗下的景區或者酒店，暫停對外營業，並且多數表示，一季度業績情況將會受到影響。

而對於文化傳媒、遊戲研發類的企業來說，由於可線上遠程辦公，目前受到的影響相對而言不大。同時，由於開啟了線上遠程辦公，在一定程度是還會促進信息化的發展，讓用戶更好地適應雲產品和遠程服務的模式，促進行業發展。

針對目前復工壓力嚴峻的原因，對於這些企業來講目前只能做的是觀望形勢：

一.目前情況來看，疫情的走勢還未明了清晰；

二.目前員工返程較為困難，部分企業的主要經營地處於北上廣深，大部分員工來自於外地，在目前的情況下，交通出行較為困難，即便是返回工作地，絕大多數企業都建議自行在家隔離14天進行觀察。

三.如何完善辦公環境、做好辦公環境的防禦是關鍵，防止員工交叉感染。目前由於防控物資較為緊張，部分企業在防護物資的準備上不是很充足。

雲辦公企業迎來熱潮

上文提到，由於部分企業開啟了在家線上辦公的方式，進而推動了“雲辦公、線上辦公”相關概念版塊的大火。

目前在防控的情況下，各地提倡“不外出，就是對於防控疫情最好的貢獻”。在這種情況下，“無接觸式”的工作開始大規模出現展開。包括遠程辦公軟體、短視頻、線上教育、線上醫療問診等等。

而雲辦公，也就是遠程辦公成為了目前來看最大的“無接觸式”的工作需求。

GPLP犀牛財經了解到，在此次防控疫情期間，多家多家軟體服務商免費開放遠程辦公產品以幫助減少人員流動共同抗疫，其中的巨頭企業的產品包括包括阿里巴巴的釘釘、華為雲提供的 WeLink、騰訊雲提供的企業微信、騰訊會議、字節跳動提供的飛書、中國電信提供的天翼雲會議等等。

同時，由於遠程辦公市場的火熱，根據同花順的數據顯示，在同花順的板塊中，新增了“雲辦公”概念股板塊。

而“雲辦公”概念股的出現，在春節假期出現大漲。“雲辦公”概念指數1周的時間，從2020年2月3日的開盤961.225點漲到2月7日收盤的1371.83點，一周的時間漲幅超過40%。

其中作為“雲辦公”概念股中的龍頭股三五互聯（300051.SZ）目前已經從2月3日開市到2月10日，已經錄得6個漲停板，漲幅超過60%。

而“雲辦公”還能火多久，短期而言，只要是假期還在延期，復工還在推遲，遠程辦公的“火”就不大可能熄。但是長期來看，這波在家辦公能否改變中國勞動力市場的格局？這就很難講了。

口罩概念出現許多“新面孔”

在這次的防控疫情中，“口罩”成為了最緊俏的貨物，基本是是供不應求。多數藥店都處於缺貨的狀態中，線上的淘寶、京東等大型電商平台也都處於斷貨之中。

目前，多數的口罩生產醫療器械企業都開足馬力，加班加點的生產防控的必須品口罩。一些實力雄厚的企業借助科技的力量達到3天研發，5天量產的能力。

同時，“口罩”相關概念股也是在春節後出現大漲。根據同花順的數據顯示，春節後的一周裡，從2月3日至2月7日間，“口罩”概念指數漲幅超過20%。

其中，龍頭股泰達股份（000652.SZ）截至2020年2月10日，錄得6個漲停板，漲幅超過60%。

值得注意的是，在口罩的生產過程中，除了傳統的我們認知的醫療設備企業，比如潔特生物（688026.SH）、魚躍醫療（002223.SZ）等也跨界進入到了“口罩”概念中。

GPLP犀牛財經不完全統計，包括有耳機行業的製造商漫步者（002351.SZ），從公開信息中了解到，漫步者2015年投資的合資公司LIFAair主要生產家用、車載空氣淨化器以及個人防護的KN95專業級別口罩。

此外還有汽車製造商上汽集團（600104.SH）、電子設備代加工製造商工業富聯（601138.SH）、鋰電池生產商贏合科技（300457.SZ）、紙業製造企業中順潔柔（002511.SZ）等“外行”也因為子公司生產口罩或臨時決定從事口罩相關業務而搖身一變成為口罩概念股。

目前，跨界幾乎成了一股“熱潮”。據天眼查數據顯示，以工商注冊變更信息為標準，自2020年1月1日至2月7日，全國超過3000家企業經營範圍新增了“口罩、防護服、消毒液、測溫儀、醫療器械”等業務，其中，經營範圍新增醫療器械的企業多達3647家，幾乎呈現行行“跨界”，全體擁“醫”的特點。

抗擊疫情上市企業在行動

面對嚴峻的新型冠狀病毒肺炎疫情，上市公司紛紛匯聚起眾志成城、攻克時艱的強大力量。

根據中國上市公司協會官網最新更新的數據顯示。截至2月9日，滬深兩市共有888家上市公司加入馳援行動中，捐款、捐物。據不完全統計，目前上市公司捐贈的現金及物資總額已經近50億元。為支持抗擊新型冠狀病毒肺炎疫情做出重要貢獻。

GPLP犀牛財經了解到，在銀行業，無論是大型的國有銀行、股份製商業銀行、地方城市銀行、還是農商行都紛紛捐款捐物資。截至2月5日，包括上市銀行在內的全國176家銀行貢獻出自己的力量。

地產行業，根據觀點指數統計的數據顯示，截至2月10日，超過70家房地產行業企業紛紛貢獻出自己的力量。或者捐資現金或者捐贈醫療物資等。其中除了捐贈外，萬達、龍湖、融創等房企紛紛推出了減免租金的措施。

是挑戰或者也是機遇。2020年傳統的行業、上市企業或許會遇到挑戰，但同時，也會有新的行業機遇誕生。積極迎接挑戰，抓住機遇，或許將變得更好。