殷興山：要防範企業過度融資 杜絕各種形式的“壘大戶”

全國政協委員、中國人民銀行杭州中心支行行長殷興山 攝影：新京報記者 陶冉

新京報訊（記者 侯潤芳）近期，金融供給側結構性改革引發熱議。如何推進金融供給側結構性改革、其目標是什麽？全國政協委員、中國人民銀行杭州中心支行行長殷興山接受新京報採訪時表示，深化金融供給側結構性改革，就是要堅持問題導向和效果導向。金融供給側改革的目標是既能更好地服務實體經濟，又能有效防控金融風險。他還表示，金融供給側結構性改革的推進，對金融管理部門在實施金融宏觀調控、統籌協調宏觀審慎管理和微觀審慎監管，為實體經濟發展營造鬆緊適宜的貨幣金融環境提出了更高要求。

針對紓困民企，金融監管出了多項政策。在這其中，銀行如何兼顧社會效益和銀行風險？殷興山提醒，銀行要防範企業過度融資，測算好企業的真實資金需求，落實企業的第一還款來源，杜絕各種形式的“壘大戶”、盲目跟投。

深化金融供給側結構性改革要堅持問題導向和效果導向

新京報：今年的提案是什麽？為什麽做這個提案？

殷興山：我今年的提案主要關注三個方面：一是關於推動完善保證責任立法有效化解擔保鏈風險的建議。破解擔保鏈難題，是現階段防範和化解金融風險的重要一環，結合浙江近年來擔保鏈風險化解處置，我認為亟待從保證責任立法方面予以完善和推動。二是關於大力提升政府信息向征信市場開放的法制保障水準的建議。當前我國政府信息對市場開放程度依然有限，征信機構采集的信息主要來自網絡爬取，這不僅影響了征信市場的發展，同時也製約了征信服務小微企業的效果。三是關於推動修訂《中華人民共和國反洗錢法》的建議。隨著國內外洗錢形勢的變化，《反洗錢法》部分條款已明顯滯後於實踐及發展的需要，亟須修訂。

新京報：近期，金融供給側改革引發關注。在你看來，什麽是金融供給側改革？改什麽，怎麽改？預期目標是什麽？

殷興山：我認為，金融供給側結構性改革是指通過不斷優化金融體系結構和相關金融制度，充分發揮市場機制在金融資源配置中的決定性作用，以全面提升金融供給的質量、效率和水準，滿足經濟高質量發展的要求。

當前，我國在金融供給的體系結構方面還存在一些問題。例如，銀行機構體系中，大中型銀行業務佔比較大，中小金融機構發展相對不足；融資結構以間接融資為主，直接融資比重較低；金融產品和服務同質化仍較普遍，創新能力和服務水準有待提高，難以滿足市場主體多元化、個性化、差異化的金融需求等。深化金融供給側結構性改革，就是要堅持問題導向和效果導向：一是優化融資結構，促進直接融資發展，推動多層次資本市場體系建設。二是優化金融組織布局，鼓勵發展專注服務小微企業和“三農”的中小金融機構，構建多層次、差異化、廣覆蓋的銀行體系。三是改進金融機構的經營理念、服務模式、管理機制，提升科技水準，為經濟轉型升級和高質量發展提供更加精準的金融服務。

我個人理解，金融供給側改革的目標是既能更好地服務實體經濟，又能有效防控金融風險。

新京報：金融供給側改革會對行業帶來哪些影響和挑戰？

殷興山：隨著金融供給側改革向縱深推進，我國金融市場將更加豐富和多層次化，比如科創板即將推出；金融機構體系將更加多樣化，中小金融機構數量和業務比重不斷提升，金融機構之間競合加劇；金融科技的應用將更加廣泛，金融服務將更加精準高效；金融業對內對外開放步伐加快。

當然，這些也將帶來諸多挑戰，如對金融管理部門在實施金融宏觀調控、統籌協調宏觀審慎管理和微觀審慎監管，為實體經濟發展營造鬆緊適宜的貨幣金融環境提出了更高要求；對商業金融機構的公司治理能力、綜合性金融服務能力、全球化資源整合力包括人力資源等方面提出了更高要求。

銀行要測算好企業的真實資金需求

新京報：去年以來，針對民企融資問題，監管頒布了很多政策。中國人民銀行杭州中心支行都做了哪些工作，成效如何？

殷興山：針對去年以來較為突出的民營企業融資問題，我們主要做了以下幾個方面的具體工作：

一是強化逆周期調節，加大定向支持力度。積極發揮定向降準結構引導作用，提高再貸款、再貼現限額，創新管理方式，加大對民營和小微企業的定向支持力度。

二是力促民營企業發債，著力修複債券融資渠道。推動浙江作為第一個省份開展民營企業債券融資支持工具、第一個簽署債券融資支持工具三方合作協議。

三是緊抓投放重點，強化金融精準服務。頒布《關於進一步深化浙江省民營和小微企業金融服務的意見》、《關於金融支持浙江省小微企業園高質量發展的意見》，與省工商聯合作建立金融服務民營企業五項機制。

四是積極應對貿易摩擦，支持開放型經濟發展。率先開展取消企業銀行账戶許可試點，推進外匯管理“放管服”。在全省開展“優化外匯金融服務，助推浙江外貿高質量發展”系列服務活動。

五是降低融資成本，著力減輕企業融資負擔。支持金融機構積極運用央行低成本資金，推動完善小微企業內部資金轉移定價和貸款收益單列考核。

六是強化對金融機構的監測評價，確保政策落實落地。指導金融機構合理下放授信審批權限，落實好盡職免責制度。加強對金融機構政策落實情況的監測評價，強化激勵。

在各項政策和工作的推動下，浙江省民營企業融資環境得到了明顯改善，民營企業融資較快增長，融資成本穩步下降。2019年1月，全省民營經濟中的普惠口徑小微企業貸款餘額同比增長20.7%，增速同比提高8.6個百分點；自2018年10月民營企業債券融資支持工具推出以來，全省民營企業債務融資工具發行量同比增長8.4%，發債利率下降55個基點。

新京報：目前央行貨幣政策環境轉向偏鬆，但居高不下的信用風險也讓信貸擴張變得困難。在你看來，如何實現“寬貨幣”轉向“寬信用”？

殷興山：當前穩健貨幣政策並沒有發生變化。所謂“寬貨幣”轉向“寬信用”，我理解主要是如何疏通貨幣政策傳導機制的問題，也就是讓金融資金更多地流入實體經濟重點領域和薄弱環節，當前尤其要加大對民營和小微企業的金融支持力度。人民銀行堅持穩健的貨幣政策，強化逆周期調節，保持流動性合理充裕。

新京報：從微觀銀行層面，如何兼顧社會效益和銀行風險？

殷興山：應該說，社會效益和銀行風險或者說銀行效益並不是矛盾的，兩者是相輔相成的。經濟是金融的基礎，銀行只有真正支持了實體經濟的發展，才能有效防控風險。從微觀銀行層面來說，我認為需要做好以下幾個方面的工作：

首先，要將資金真正投入實體經濟、投入到正常運行需要資金的企業，避免資金在金融機構之間“空轉”、避免融資鏈條人為拉長。

其次，要創新業務模式、創新金融產品，通過有效的創新為企業提供便利的金融服務。

最後，防範企業過度融資，測算好企業的真實資金需求，落實企業的第一還款來源，杜絕各種形式的“壘大戶”、盲目跟投。

新京報記者 侯潤芳 編輯 程波 校對 吳興發