成交再破兆
2%
跌破了五日均線
很多投資者都說現在踩不到熱點，就不好掙錢了。那是不是買基金就省心了？就好掙錢了？最近一組投資基金21年的數據揭開了面紗，讓我們就來看看，買哪些基金能賺錢。
21年創造2.11兆收益
公募長期投資優勢明顯
銀河證券基金研究中心數據顯示，1998到2018年的21年中，雖然各類型基金投向的市場都出現明顯的震蕩起伏，公募基金產品期間累計利潤總額達到2.11兆，基金投資者年均收益為1005億元。
固收產品成投資收益擔當
下面我們再分類型看一下各基金的收益情況，混合型基金是基金產品收益的第一大來源，21年累計投資收益為1.09兆元，貨基、債基投資等固收產品投資收益合計接近1.2兆，在基金收益中佔比高達56.7%，成為投資者賺錢的最主要來源，固收產品穩健的賺錢效應也帶動貨基和債基規模快速擴張。
21年來股基虧錢混基賺錢
根據銀河證券基金研究中心數據，1998年到2018年，在所有大類基金中，混合基金的利潤總額最高，為10903.44億元，佔全部基金利潤總額的51.6%，而股票基金的利潤總額為-1474.57億元，也是虧損最多的種類。
從各年的利潤情況來看，股票基金自2002年至2018年間，有9年虧損、8年盈利，其中，2008年、2011年、2016年、2018年虧損幅度較大；利潤最多的年份是2014年和2017年。年度虧損最多的是2018年，一年虧掉2161.27億元，2008年的虧損額為1651.15億元。
相比之下，混合基金在多數年份實現盈利———14年盈利，有7年虧損。
整體來看，股票基金與混合基金在2007年前體量較小，盈利絕對數較低，在經歷了2007年權益類基金大發展之後，2008年，股票基金與混合基金均出現了巨大的虧損。股票基金幾乎將此前十年的盈利全數抹去，而混合基金的盈利也跌去大半。
一個顯著的特點就是牛轉熊年份的殺傷力明顯大於熊市的殺傷力。
股票基金在2005年熊市中僅虧損0.09億元，混合基金當年則盈利72.13億元。但是在2008年、2016年以及經歷了2017年白馬股牛市之後轉入下跌的2018年，股票基金虧損達到千億以上，混合基金也出現了千億乃至兆級別的虧損。
倉位靈活性是重要影響因素
21年來，股票基金利潤虧損而混合基金則獲取了兆利潤，這中間為什麽會出現如此大的差異呢？最主要的原因就是股票型基金有最低倉位要求，以前是60%，後來升到80%。股票基金不能空倉，也就無法規避下跌風險。而混合基金倉位比較靈活，可以在市場下跌時降低倉位甚至空倉，得以保住部分利潤。
5家公司旗下基金利潤超千億
數據顯示：1998年至2018年，有可統計數據的129家公募機構中，108家旗下基金實現了盈利，佔比八成以上；21家機構旗下基金利潤整體虧損。在盈利的108家基金公司中，有42家的利潤超過了100億元，15家利潤超過500億元，5家公司利潤更是超過了1000億元。
圖片來源：銀河證券基金研究中心
統計顯示，天弘基金旗下基金賺錢規模最大，合計達到1843.3億元；華夏基金旗下基金利潤總額為1832.63億元；嘉實、南方、易方達等基金公司都取得了較高的整體盈利，成立以來旗下基金利潤達到1263.15億元、1124.85億元和1121.67億元。而在21家旗下基金虧損的公募機構中，7家虧損超過10億元。
預計2019年1季度股票方向基金利潤5000億
但是，隨著今年1季度股市全面回升，股票基金與混合基金的淨值增長率在大幅度回升。1季度股票基金平均上漲27.99%，混合基金是19.19%，其中混合偏股基金則是26.56%。加上債券基金1季度上漲2.49%，貨幣市場基金1季度上漲0.65%。全部基金估算看，1季度公募基金產品利潤將達到6446.59億元，其中股票基金與混合基金將達到5121億元。
重點來了！
回顧中國證券投資基金21年的投資歷史，比較各公司、各類數據，我們發現：
穩健型：購買貨幣基金
2012年以後收益率達到無風險利率的2倍以上，目前貨基規模超8兆元。
風險型：投資混合型基金
股票型基金的高倉位運作形成了較大的虧損。而混合型基金則相對賺錢，主要原因有：一、倉位靈活，有一定的控制基金淨值回撤的手段；二、混合基金有很多偏債產品，取得正收益的概率較高。
基金產品：購買21年投資累計利潤額靠前的優質基金公司發行的產品
投資有風險，有時交給專業機構去打理也是一個很好的選項，但如何買？買誰的？還是需要點火眼金睛的，畢竟賠賺的都是自己的辛苦錢啊！
本文作者：
央視財經頻道《交易時間》主編 鄒曉敏
本期製作：鄒曉敏 王驍馳 賀雲飛
稿件來源：
央視財經頻道《交易時間》
微博@央視交易時間
圖片來源：視覺中國
香港九龍灣馬來街興發大廈15樓D室