銀行開設金融科技子公司，藍海市場在哪裡？

近年來，銀行業興起了設立金融科技子公司的風潮。從原有的的信息科技部門拆分成子公司，銀行希望通過此舉跟上金融科技大趨勢的腳步，能否實現這個目的，進入這一藍海市場卻已然困難重重。

2015年，興業銀行成立興業數金，為銀行設立科技子公司拉開序幕。四年過去了，只有7家機構跟進，分別為金融壹账通、招銀雲創、光大科技、建信金融科技、民生科技、工銀科技、北銀科技，金融壹账通屬於平安集團而非平安銀行，因可比性高，本文納入銀行科技子公司一並討論。

銀行金融科技子公司，在業內仍屬稀缺品，是行業走到一定階段後的水到渠成——在科技強力滲透金融業的背景下，科技轉型走在前列的銀行，填過坑、踩過雷，把經驗教訓分享出來，先進幫扶後進，自渡渡人。

不過就業內這8家子公司而言，卻並非都是瓜熟蒂落。大致可分為三類：

一類是自渡渡人型，經過生態內多年實踐積累，科技輸出水到渠成，且已在市場中攻城略地、站穩腳跟；

一類是憤發自渡型，把科技子公司視作轉型提速契機，希望借助法人公司在人、財、事權上的相對獨立，擺脫母行內部各種包袱的束縛，文化優化、基因改良，繼而在科技轉型層面實現突破；

還有一類純屬跟風，科技積累有限，自身轉型乏善可陳，只不過“人有我也要有”的心理作怪，趕鴨子上架。

至於這8家機構分別屬於哪一類，我給不出讓人心服口服的答案。正如大潮來後，總有人在裸遊，潮水褪去前，卻不能言之鑿鑿地指證。

歸根結底，設立金融科技子公司，是銀行對科技驅動金融新趨勢的一種應激反應，水到渠成也罷、刻意跟風也罷，與銀行所處的境況有關。

隨著市場討論的增多，慢慢地，科技子公司會被當作銀行成功轉型的“客觀”證據，那些沒成立子公司的大中型銀行，會爭先恐後地搶這頂帽子，有條件上，沒條件創造條件也要上。

大批的金融科技子公司，在路上，中小銀行轉型“救星”，也在路上。

中小銀行科技轉型是個大市場。

據銀保監會統計，2015年銀行業科技投入達1135.73億元。金融科技的滲透、被時代拋棄的焦慮，更是加劇了中小銀行拆舊樓、蓋新樓的需求，據我所見所知，誰能幫中小銀行解決科技轉型難題，花多少錢它們都捨得。

藍海就在那裡，可誰能填這個海呢？

科技轉型，是全流程轉型，從IT架構、核心系統、數據倉庫到账戶打通、產品設計、獲客運營、風險控制等，缺一不可。

這些年銀行業流行一個名詞，去IOE，指的就是在底層架構層面擺脫對IBM的小型機、Oracle數據庫、EMC存儲設備的依賴，這反過來也是銀行在設備系統層面依賴外包的佐證。據2015年數據，銀行業核心系統自主開發比例只有16%，基礎設施自有產權佔比只有58.3%。

系統固然重要，不過，系統先進不等於產品領先，更不等於更大的市場份額。系統之上，還要看產品創新、業務流程、風險偏好及獲客運營等。正如工程院院士譚建榮所講“智能製造不是醫治企業百病的良藥，它不能替代設計技術和製造技術本身”。

因此，若不能與市場、規模捆綁，隻輸出設備、系統，科技公司對金融機構而言，只是供貨的乙方，缺乏話語權，也沒有粘合度。就如ATM設備供應商，銀行拋棄它們時，一聲招呼也沒打。

於中小銀行而言，底層科技&系統層面自主自控難度太大，依賴外包已成定局，在選擇外包第三方（即所謂的金融科技輸出方）時，會更加注重那些能同時輸出流量和用戶的金融科技服務商。

來看一個案例。

2018年，西安銀行個人貸款同比增長77%，居上市銀行之首。其中，個人消費貸（含經營貸）增速超過200%，餘額達202億元。

在招股說明書中，西安銀行坦承個人消費貸款大幅上升的原因是“與優質合作夥伴合作開展小額線上消費貸款業務”，結合西安銀行官方公告裡“與螞蟻金服合作開展支付寶‘借唄’線上貸款業務，受益人數近100萬人”的描述，不難發現這個優質合作夥伴是指螞蟻金服。

業務合作背後還有科技合作。一則雙方在線下支付場景搭建方面展開了全面合作，二則西安銀行借助螞蟻金服的移動金融開發技術平台（mPass），重構手機銀行APP。

有了這些合作基礎，後續在科技層面的深度合作自會水到渠成。

在與互聯網巨頭的競爭中，大多數銀行系金融科技子公司想要成功可能並非易事，對外不易，對內輸出或許也不會太理想。

本文由“洪言微語”原創，作者系蘇寧金融研究院院長助理薛洪言