四大行旗下壽險公司首季淨利飆增5倍 近九成保費來自母行管道
一季度四大行為員工投保旗下壽險公司團體醫療險保費達3.6億元
■本報記者 蘇向杲
近期，隨著壽險公司一季度償付能力報告陸續披露，備受市場關注的銀行系保險公司經營情況以及與母行的協同經營數據也隨之出爐。
《證券日報》記者統計發現，今年一季度，工銀安盛、農銀人壽、中銀三星人壽、建信人壽四大行旗下的壽險公司一季度合計淨利潤達8.1億元，較去年同期的1.3億元，同比增長500%。另外，四大行代銷旗下壽險公司合計保費達466.35億元，佔4家保險公司規模保費的87%，也就是說這4家保險公司近九成保費來自於母行管道。
一家銀行系保險公司相關負責人對《證券日報》記者表示，公司正在發展網銷、電銷等其他銷售管道，以減少對母行的依賴。記者也了解到，目前市場上一些銀行系保險公司也已經發展個險隊伍。
銀行不僅是旗下壽險公司的保費管道，更是其直接客戶。據《證券日報》記者不完全統計，四大行為員工購買旗下壽險公司的團險保費合計超過3.6億元，團險成為四大行員工的“標配”。
首季業績大增
合計淨利潤超8億元
今年一季度，四大行旗下壽險公司淨利潤均出現不同幅度的增長。
從經營情況來看，工銀安盛、農銀人壽、中銀三星、建信人壽今年一季度的淨利潤分別為1.41億元、4.38億元、0.33億元、1.99億元，合計淨利潤為8.11億元。
而在2017年一季度，上述4家保險公司中有2家淨利潤為負，合計淨利潤為1.3億元。與去年同期相比，2018年這4家保險公司淨利潤同比增長近5倍，其中農銀人壽出現4倍增長，中銀三星人壽與建信人壽也出現大幅增長。
淨利潤能夠反映保險公司在一定會計期間的經營成果，是重要的財務指標，其中包括保險業務收入、投資收益、賠付支出、退保金、保險責任準備金、手續費及傭金、業務及管理費、所得稅費用等項目。
不過，在業內人士看來，與其他行業不同，不能片面看待保險公司淨利潤，因為有些項目涉及精算假設，比如保險責任準備金，不同的精算假設會導致不同的準備金金額，從而影響淨利潤。另外，從一個完整會計年度的角度來看，首季淨利潤對全年的淨利影響有限。
從對母行淨利潤貢獻度來看。據《證券日報》記者統計，2018年一季度工行、農行、中行、建行合計淨利潤為2609.25億元，上述4家保險公司合計8.1億元淨利潤，佔比不足1%。
四大行員工
團險保費超過3.6億元
“背靠大樹好乘涼”，這一俗語對四大行旗下的保險公司來說尤為適用。
據《證券日報》記者梳理，今年一季度，四大行代銷旗下壽險公司合計保費達466.35億元，佔上述4家保險公司規模保費的87%。也就是說，這4家保險公司近九成保費來自於母行櫃台、網銀等管道。
具體來看，工銀安盛在關聯交易報告中提到，公司委託工商銀行代理銷售保險產品98.48億元，委託綿陽市商業銀行代理銷售保險產品10.698萬元。
《證券日報》記者對比銀保監會披露的數據發現，今年一季度工銀安盛規模保費收入（原保費+保戶投資款新增交費+投連險新增交費）109.84億元，由此可以計算出其委託工行代銷的保費佔規模保費的90%。
同樣，農銀人壽在關聯交易報告中表示，2018年一季度公司委託農業銀行代理銷售保險產品58.9億元（含櫃面、網銷和自助終端等新管道保費）。銀保監會披露的數據顯示，一季度其規模保費為108.61億元，對比來看，其通過農行銷售的保費佔規模保費約五成左右。此外，中銀三星人壽與建信人壽通過母行代銷的保費佔比也超過五成。
就管道多元化發展，中銀三星人壽相關負責人對記者表示，2018年，面臨保險行業轉型發展的機遇和挑戰，公司將以銀行保險為主要發展模式，進一步擴大銀保管道養老年金、健康保障、財富傳承等保障類業務規模，加快電子管道業務發展。
引人注意的是，對銀行系保險公司來說，除管道作為第一大優勢之外，龐大的銀行員工及其關聯企業員工也可作為保險公司的潛在客戶。據《證券日報》記者不完全統計顯示，四大行為員工購買旗下壽險公司的團險保費合計超過3.6億元。
例如，工銀安盛表示，2018年一季度，公司為工商銀行及其下屬各級機構、安盛旅行援助服務（北京）有限公司蘇州分公司、中國五礦股份有限公司、博羅縣碧華房地產開發有限公司共32家公司及機構提供團體員工福利保障保險關聯交易，交易金額共計人民幣5982.72萬元。
農銀人壽也提到，2018年一季度公司為農業銀行及其下屬各級機構提供員工福利保障保險，共發生571筆團體保險關聯交易，交易金額合計8839.15萬元；為2家關聯機構農銀國際（中國）投資有限公司及益民基金管理有限公司（重慶國際信託附屬機構）提供員工福利保障保險，發生2筆關聯交易，交易金額合計7.82萬元。
建信人壽提到，公司一季度與建設銀行員工團體保險業務發生額約2.05億元，健康委託保障管理業務發生額約8.83億元。
責任編輯：謝海平
香港九龍灣馬來街興發大廈15樓D室