中國“核電一哥”即將登陸A股 募資額150億元創今年新高

中國“核電一哥”即將登陸A股。7月31日凌晨，中國廣核電力股份有限公司（簡稱”中國廣核“）披露招股意向書等多份公告顯示，公司股票簡稱為“中國廣核”，證券代碼為“003816”，這也是深市首次啟用“003”開頭的股票代碼。

據e公司記者獲悉，中國廣核選擇在深交所主機板上市，而這也是2000年後深市主機板IPO暫停以來首度恢復。

中國廣核本次發行採用戰略配售、網下發行和網上發行相結合的方式進行。網下發行申購日與網上申購日同為2019年8月12日。值得注意的是，中國廣核打新中簽率或將創深市新高。

深市主機板重啟IPO

7月25日，中國廣核首發申請上會順利過會，事隔一天隨即獲得證監會批文。這意味著，作為國內首個純核電股的中國廣核，即將登陸A股。

7月31日凌晨披露的招股書顯示，中國廣核計劃發行50.5億股，募集150億元，這將是今年A股企業IPO募資額的最高記錄。截至目前，今年A股企業IPO募資額最高的是寶豐能源的81.55億元。 本次募集資金150億元將用於廣東陽江5號、6號核電機組和廣西防城港3號、4號核電機組，並補充流動資金。

招股書顯示，中國廣核涵蓋戰略配售，戰略投資者需具有長期投資意願的中央企業或其下屬企業、國家級投資基金或其下屬企業；或以公開募集方式設立，主要投資策略包括投資戰略配售股票，且以封閉方式運作的證券投資基金。戰略投資者獲配的股票鎖定期為12個月，部分投資者可自願延長鎖定期至36個月。

招股書顯示，中國廣核預計今年1-6月的營業收入約為260.37億元至270.4億元，同比增長13.15%至17.51%；歸屬淨利潤約為48.04億元至52.02億元，同比增長約為5.19%至13.91%。

據e公司記者獲悉，中國廣核選擇在深交所主機板上市，而這也是2000年9月中聯重科在深交所發行後，深市主機板IPO暫停以來首度恢復！

回溯歷史，深交所主機板IPO發行已停了近20年。以“籌建創業板市場”之名，從2000底年起，深交所在三年多時間裡暫停新股上市業務。但隨後因為第一次互聯網泡沫破裂，美國納斯達克指數暴跌，創業板進程突然終止。

資料顯示，2000到2002年，深交所發行籌資額分別為629億元，235億和142億，為了籌備創業板，深交所2001年、2002年的融資額分別比2000年下降了62.3%和77.4%。深交所融資額佔滬深兩市融資額的比重從2000年的41.2%，下降到2001年的19. 9%，再到2002年的18.2%。

為尋找突圍之路，中小板應運而生。將具有成長性及科技含量的中小企業集中到深交所發行上市，作為深圳現有市場的一個板塊單獨監控、獨立運作。

2004年5月證監會同意深交所設立中小板，同年6月25日，中小企業板正式開板，新和成、江蘇瓊花、偉星股份、華邦製藥、德豪潤達、精工科技、華蘭生物、大族雷射8家公司在中小板成功掛牌，這是中國證券市場上第一次由8家公司的董事長共同敲響上市鍾聲。

經過多年等待，2009年10月創業板也正式開板，至今深交所IPO只在中小創市場發行，深市主機板IPO仍然陷入停滯。

直到2015年底，深交所召開第三屆理事會第四十六次會議，研究審議理事會2016年工作思路以及深交所《2015年工作總結和2016年工作安排》、《產品業務創新發展規劃（2016~2020）》，會議審議首次提出“恢復深市主機板IPO發行”。

上述會議指出，深交所將降低直接融資成本，支持企業升級重組，構建產業新體系和發展新機制，壯大主機板、中小企業板。恢復深市主機板IPO發行，服務國資國企改革，培育更多市場化藍籌企業。

深市主機板市值逾7兆

事隔四年，隻聞其聲未見其人，深市主機板並見未有IPO發行安排。而隨著中小創板塊持續獲得新股發行上市充實，無論從公司數量，市值規模還是成交金額，均已不同程度超過“老大哥”深市主機板。

深交所數據顯示，截至今年7月30日，深市主機板共有A股461家，市值合計7.06兆；B股47家，市值合計526億元。其中五糧液作為目前深市主機板市值一哥，最新市值為4770億元。股價方面，長春高新以334.96元高居深市主機板股價之首，而股價最低的*ST神城最新收盤價只有1.22元。

作為深交所首個板塊，深市主機板目前在上市公司數量和市值規模上，已經分別落後於同為深交所的中小板和創業板。目前中小板和創業板分別有上市公司934家和768家，市值規模分別達到8.78兆和5.27兆。

從成交金額觀察，以最新交易日7月30日計算，深市主機板A股成交金額519億元，而同期中小板和創業板分別達到901億和721億元。

6800多天的等待

Wind數據顯示，剔除以換股和B股增發方式登陸深市主機板的公司後，2000年9月15日完成在深交所上網發行的中聯重科(000157)，成為深市主機板最後一家IPO首發公司。至今已過去6893天，近19年之久。

中聯重科首發之後，純外資股（B股）上市公司增發A股的試點工作在深交所展開。在張裕A增發試點成功之後，晨鳴B、魯泰B和京東方B等多家純外資股公司陸續完成A股增發工作，登陸深市主機板。

除此之外，在深市主機板IPO發行長期陷入停頓，通過換股方式登陸主機板的仍有7家，分別是吉電股份、TCL集團、濰柴動力、美的集團、申萬宏源、招商蛇口和招商公路。

其中招商公路換股吸收合並華北高速，於2017年12月25日在深市主機板上市，成為主機板最近一家上市公司。

有進必有退，深市主機板至今已有49家公司先後被終止上市（退市）。按照退市原因區分，其中28家因連續虧損退市，7家因為私有化退市，12家因為吸收合並退市，中弘退和瓊民源A則分別因為其他不符合掛牌原因情形和證券置換退市。

其中最新一家被終止上市的主辦公司是華澤退，原因是公司業績連續三年虧損。另外，目前深市主機板有兩家暫停上市公司，分別是*ST凱迪和*ST皇台。

隨著中國廣核成功回A上市，深市主機板IPO重啟將進一步完善深交所多層次市場的建設。