行長束行農辭職！南京銀行“暴風眼中”重啟140億定增

時隔10個月，南京銀行再次啟動了140億的定增計劃，與此前的計劃相比，除了定增對象“大換血”，連融資方向也還是為了補充核心一級資本。在曝出“債券一姐”戴娟等人案件之後，5月24日，被認為是南京銀行債券業務奠基人的行長束行農也辭職調任。整個江蘇金融圈似乎陷入了反腐高壓狀態。

有媒體認為上述南京銀行定增遭否疑似與此相關。而老虎財經發現，遭到“換血”的發行對象南京高科，曾在定增期間存在與南京銀行的大筆授信與關聯交易，保薦機構則對此出具無資金間接用於定增的反饋。

10個月前遭到離奇否決，10個月後，南京銀行140億定增卷土重來。

5月21日，南京銀行發布公告稱，擬非公開發行股票數量不超過16.96億股，募集資金總額不超過人民幣140億元，扣除相關發行費用後將全部用於補充公司核心一級資本，發行對象均以現金認購本次發行的股票。

根據公告，南京銀行本次非公開發行的發行對象為四名特定投資者，分別為法國巴黎銀行、紫金投資、交通控股、江蘇省煙草公司，認購股份數量上限分別為1.21億股、1.94億股、10.18億股、3.63億股。從名單上來看，其較去年遭否決的議案中，多出了法國巴黎銀行和江蘇省煙草公司，少了南京高科，鳳凰集團與太平人壽三家公司。

而從發行規模上來說，南京銀行未較去年發布的預案有所變更，這讓去年遭到否決原因的再度變得撲朔迷離。

近年來，南京銀行的一級資本充足率連續下滑，再提140億定增是受其資金壓力所迫。而其近期頻頻遭罰也被外界認為其風控不力。就在定增公告前一天，南京銀行連續收到4張罰單。

2018年7月30日，南京銀行140億的定增方案被否，在公告中，南京銀行並未說明其定增方案被否的原因。今年2月，南京銀行爆出“債券一姐”戴娟等人案件之後，有媒體認為上述南京銀行定增遭否疑似與此相關。

在手下乾將因案被查三個月後，南京銀行債券業務的重要奠基人束行農辭去了行長職務。

5月24日晚間，南京銀行公告，行長束行農因工作調動原因，向公司董事會提交辭職報告，辭去公司董事、 董事會風險管理委員會主任委員、發展戰略委員會委員、行長、財務負責人以及公司授權代表職務。行長職責暫由董事長胡升榮代為履行。

除此之外，甚至有自媒體將南京銀行的戴娟案，與近期的另一個“自首事件”關聯了起來。

而老虎財經發現，南京銀行發行被否，發行對象改換門庭，很可能與當時發行期間，未披露關聯貸款的情況有關。

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被否原因不明示，關聯貸款疑似與監管反饋內容矛盾

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南京銀行本輪非公開發行，從2017年8月公告發行開始，到2018年1月發行修訂稿發布，再到7月31日發行遭到證監會否決，至今股票預案更新後重新啟動整整耗時一年九個月。

而在2017年發行預案提交審核反饋的過程中，證監會對南京銀行的非公開發行申請文件提出涵蓋了十個問題的反饋意見報告。在第一條問題中，證監會對南京銀行2017年非公開發行預案中的兩位股東紫金投資和南京高科提出出具從定價基準日起六個月內不減持的承諾，並在第二個問題中對五名發行對象是否存在對外募集、代持、結構化安排或間接使用上市公司及關聯方資金認購的問題進行披露。

而根據當時南京銀行援引聯席保薦機構回復，五家發行方企業，均不存在在對外募集、代持、結構化安排，不存在直接或間接使用南京銀行及其關聯方資金用於本次認購的情形。

不過老虎財經發現，上述股東之一的南京高科與南京銀行存在關聯貸款。2017年3月29日，南京高科公告，南京高科2016年3月28日曾獲得南京銀行達15億元的貸款授信額度，並獲得6億元的貸款，支付利息1350元。

2018年3月，南京高科再度發布關聯貸款公告，彼時南京銀行對公司授信額度提升至20億元，貸款餘額為2.55億元，向南京銀行支付的貸款利息為1529.03萬元。上述時間介於南京銀行披露第一次非公開定向增發預案遭到問詢與其後預案遭證監會否決期間。

有意思的是，在定增否之後，南京高科2019年4月披露的關聯貸款公告中顯示，南京銀行向南京高科授信的額度保持20億元，但貸款餘額為零。此外，公告日12個月內，南京高科向南京銀行支付行支付的貸款利息及發行短期融資券相關費用為909.45萬元，顯示在非公開發行期間，南京銀行存在與發行對象的關聯貸款。

從2018年7月31日至今，南京銀行仍未披露去年定增遭到否決的具體原因，其僅在2018年9月對外披露因預案未獲得發審會三票以上通過遭到否決。

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資金壓力凸顯？

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南京銀行自2007年上市以來，在城商行中發展一直較為快速。南京銀行2018年年報顯示，截止2018年末，南京銀行資產總額1.24億元，較年初增幅8.95%；全年實現歸屬母公司股東的淨利潤110.73億元，較2017年增長14.53%。

公開資料顯示，11年來，南京銀行的淨利潤由2007年的9.09億元增長至2018年的110.73億元，翻了近12倍。

不過，在南京銀行資產規模迅速擴張的同時，其資本壓力的陰影一直揮之不去。

根據2019年一季報顯示，截至2019年3月末，南京銀行合並口徑下核心一級資本充足率為8.52%、一級資本充足率為9.7%，資本充足率為12.78%。

這一數值遠低於商業銀行的平均水準。根據銀保監會發布的數據，2019年一季度末，商業銀行（不含外國銀行分行）核心一級資本充足率為10.95%，一級資本充足率為11.52%，資本充足率為14.18%。

根據《商業銀行資本管理辦法》的要求，2018年末系統性重要銀行資本充足率、一級資本充足率和核心一級資本充足率分別不得低於11.5%、9.5%和8.5%，其他銀行在這個基礎上分別少一個百分點，即10.5%、8.5%和7.5%。

2018年，南京銀行2018年資本充足率為12.99%，同比增加0.06%；一級資本充足率為9.74%，同比增加0.37%；核心一級資本充足率為8.51%，同比增長0.52%。

值得注意的是，8.51%的核心一級資本充足率，僅僅剛達到系統性重要銀行監管的要求而已。

事實上，早在2015年就有不少業內人士認為，南京銀行的快速擴張已經對其造成了資本壓力。

彼時，南京銀行的資本充足率初露下滑苗頭，在異地設立的分行不過40家。有業內人士表示，南京銀行自2007年就一直在高速擴張，這必然會面臨巨大的資金壓力，如果不募資或者定增，僅靠內生性的資本補充滿足不了擴張的需求。

而在隨後的幾年裡，南京銀行並沒有放慢自己的擴張的腳步，截至2018年底，營業網點191家。

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風控不力，連收罰單

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在高速擴張的同時，南京銀行也是罰單大戶。

據悉，2018年1月南京銀行鎮江分行因卷入郵儲銀行甘肅武威79億元票據大案，被江蘇銀監局罰款人民幣3230萬元。有統計顯示，這是去年全國所有城商行收到的第二大罰單。

而就在南京銀行重啟140億定增計劃前夕，其連收多張罰單，僅5月20日當天就有4張罰單。

5月20日，國家外匯管理局發布關於外匯委會案例的通報，通報稱，2016年2月至3月，南京銀行上海浦東支行憑企業虛假提單辦理轉口貿易付匯業務。該行為違反《外匯管理條例》，處以罰沒款80萬元人民幣。

同日，銀保監會網站公布顯示，南京銀行股份有限公司上海分行於2017年1月至2018年3月違規向部分關係人發放信用貸款。中國銀保監會上海監管局責令其改正，並處以罰沒合計159.2萬元。

上海銀保監局行政處罰信息顯示，2017年10月至2017年12月，南京銀行股份有限公司上海分行在發放部分個人消費貸款後，未采取有效措施對貸款資金使用情況進行跟蹤檢查和監控分析，部分資金用於證券交易和理財投資。中國銀行保險監督管理委員會上海監管局對其責令改正，並處罰款50萬元。2016年1月至2018年3月，南京銀行股份有限公司上海分行向某資本金不足的房地產項目發放貸款，再處罰款50萬元。

5月15日，中國銀行間市場交易商協會網站公布了關於南京銀行的自律處分信息，南京銀行作為債務融資工具“17泰州濱江MTN001”主承銷商，存在三條違反銀行間市場相關自律規則的行為。對此，交易商協會給予該行誡勉談話處分，責令其針對本次事件進行全面深入的整改。

5月14日，銀保監會網站公布的上海銀保監局行政處罰信息公開表顯示，2015年3月，南京銀行上海分行存在與某借款人串通違規發放貸款，該筆貸款分類不準確。對此，中國銀行保險監督管理委員會上海監管局對其責令改正，並罰款共計100萬元。

此外，5月20日，國家外匯局官網通報17起外匯違規案例，其中就有“南京銀行上海浦東支行虛假轉口貿易付匯案”。