來源：理財周刊
買商業養老險可以延遲繳稅了！繼國家稅優健康保險之後，為解決中國老齡化社會的養老問題，財政部近日再放“大招”，以實際稅收優惠提升個人消費者購買商業保險的積極性。
經過前後10年多的論證準備，國家財政部等五部委4月12日聯合發布《關於開展個人稅收遞延型商業養老保險試點的通知》（以下簡稱“通知”），明確自2018年5月1日起，在上海市、福建省、蘇州工業園區將實施個人稅收遞延型商業養老保險（以下簡稱“稅延養老保險”）試點，試點期限暫定一年。按照試點政策，我國稅延養老保險將採用EET模式，即允許購買商業養老保險的投保人在個稅前列支保費，等到退休領取保險金時再繳納個稅，即繳費和投資環節不繳稅，領取環節再繳稅。按照現行試點政策，投保人通過這一政策每年最高可享受12000元的稅延優惠。
通俗地說，對於試點地區的職工而言，國家將養老保險費從稅前工資中扣除，應稅工資由此降低，應繳個人所得稅也隨之降低。這部分降低個稅的延遲繳納可以通過配套商業保險實現長期增值，也就是說以稅收延遲的時間為個人投保人換來收益的增長。據業內人士透露，這一政策將惠及個稅累計稅率達到10%的商業養老保險消費群體。
個人稅前最高抵扣12000元/年
自稅延養老保險即將試點的消息傳出，“個人繳費稅前扣除標準”就成為了此次新政最受關注的核心問題。根據《通知》，在3個試點地區，對於取得工資薪金或連續性勞務報酬所得的個人，稅前扣除限額按照當月工資薪金、連續性勞務報酬收入的6%和1000元孰低扣除；對於個體工商戶業主、個人獨資企業投資者等，稅前扣除限額按照不超過當年應稅收入的6%和12000元孰低確定。計入個人商業養老資金账戶的投資收益，在繳費期間暫不徵收個人所得稅。待到個人開始領取商業養老金收入時，其中25%部分予以免稅，其余75%部分按照10%的比例稅率計算繳納個人所得稅。
也就是說，對於個人購買符合國家規定的商業養老保險產品的支出，可在稅前扣除的標準為月工資的6%，但是最大抵扣金額不能超過1000元，這部分抵扣保費支出不用繳納個人所得稅；此外，由此產生的投資收益，也不用繳納個人所得稅，而是等到消費者要領取商業養老金的時候再一次性繳納7.5%（75%×10%）的個人所得稅。
如果以2017年度上海市職工平均工資標準7132元進行測算，則投保人可享受的個人繳費稅前扣除為427.92元。當投保人個人月收入超過16666.67元時，稅前扣除限額達到1000元/月（12000元/年）的上限。
月入1萬可少繳個稅1018元/年
根據現行試點政策，個人購買符合國家規定的商業養老保險產品的繳費稅前扣除標準最高為12000元/年。那麽，在實際的購買階段，投保者對應可享受的稅收優惠究竟又有多少呢？
如果同樣以2017年度上海市職工平均工資7132元為例進行測算，扣除1248元“五險一金”後，應稅工資約為5884元，所需繳納的個人所得稅約為133元。實行個人稅延養老保險試點後，如個人購買相應的商業養老保險，則每月約可少繳納稅金42.79元，一年延遲繳稅金額約可達513.48元。
假設再以1萬元作為收入測算的標準，則該上海職工在未購買稅延養老險的情況下每月應繳個稅約為394.6元，稅延後每月應繳個稅約可下降至309.8元，即每月約可少繳納個稅84.8元，一年延遲繳稅金額約可達到1017.6元。假設月收入達到稅前扣除上限的16666.67元，則該職工在購買稅延商業養老保險的情況下，每月可少繳的個稅約可達到250元，一年延遲繳稅金額約可達到3000元。
個稅累計稅率達10%以上適宜投保
按照稅延養老保險的設計原理，延遲繳稅金額購買個人稅優養老保險之後，可通過保險公司將保費用於投資並獲得的回報實現長期增值。
統計數據顯示，2017年中國人壽、中國平安、中國太保、新華保險的總投資收益率分別為5.16%、6%、5.4%、5.2%。根據業內精算人士的測算，在不考慮工資增長以及稅款時間價值的情況下，如果在30歲時購買稅延養老保險，账戶按4.5%利率累計，60歲退休時以累計账戶價值一次性領取養老金，月收入達16666.67元臨界線的職工如每年支付12000元商業稅延養老險保費，退休時可領取的商業養老金本息合約可達76.5萬元。按照《通知》中對養老金收入25%予以免稅，其余75%部分按照繳納10%的個稅政策繳稅，此時一次性應繳稅款約為5.7萬元，30年後共可領取養老金70.8萬元。
考慮到養老險的實際稅率是7.5%（75%×10%），泰康養老產品精算部相關負責人表示，根據《通知》關於領取商業養老金時的規定，目前參照7級個稅累進稅率，累計稅率達到10%的消費群體就適合購買稅延商業養老保險。
另有分析人士指出：“目前領取稅延養老險時的實際稅率是7.5%，包括對投資收益征稅，此稅率約等同於現行10%的個調稅稅率。如果考慮到後續個稅起徵點上調的可能性，20%的個調稅率在起徵點上調後可能會降至10%，因此只有個調稅累計稅率達到25%以上或更高購買此類保險才有意義。”
配套商業養老險產品即將開售
面對養老這塊“大蛋糕”，各家保險公司的表現都很積極。隨著試點政策細則以及各項解讀的頒布，具體可匹配試點政策的產品也在加緊籌備之中。根據試點政策要求，試點期間的產品是指由保險公司開發，符合“收益穩健、長期鎖定、終身領取、精算平衡”原則，滿足參保人對養老账戶資金安全性、收益性和長期性管理要求的商業養老保險產品。未來一年內，符合標準的保險公司根據監管指引開發稅延養老金產品，經監管部門批準後，才能上市銷售。
此外，《通知》也對稅延養老保險的領取時間以及領取方式作出了規定：個人達到國家規定的退休年齡時，可按月或按年領取商業養老金，領取期限原則上為終身或不少於15年。對於很多人關心的“早逝”問題，《通知》也作出規定，個人身故時可一次性領取，與此同時，如發生保險合約約定的全殘或罹患重大疾病時，投保人也可一次性領取商業養老金。
據了解，目前中國太保、中國平安、泰康養老等多家保險機構已在積極著手進行相關產品的各項配套籌備，包括產品設計、資訊平台搭建等，待監管部門批準後即可開始銷售。
在具體的投保方面，未來個人購買符合規定的稅延養老保險產品、享受遞延納稅優惠時，可通過商業養老資金账戶進行操作，該账戶將在中國保險資訊技術管理有限公司資訊平台上登記，並做唯一性校驗，確保不會出現重複購買的情況。根據《券商中國》的相關報導梳理，具體操作流程如下：
第一步，你需要一個銀行账戶。
账戶的專業名字叫“個人商業養老資金账戶”，這是由你指定的、用於歸集稅收遞延型商業養老保險繳費、收益以及資金領取等的商業銀行個人專用账戶。該账戶封閉運行，與居民身份證件綁定，具有唯一性。
第二步，到保險公司購買符合條件的產品。
養老保險將按穩健型產品為主、風險型產品為輔的原則選擇，采取名錄方式確定。試點期間的產品，需要符合“收益穩健、長期鎖定、終身領取、精算平衡”原則，滿足參保人對養老账戶資金安全性、收益性和長期性管理要求的商業養老保險產品。
具體商業養老保險產品指引由中國銀行保險監督管理委員會提出，財政部、人社部、稅務總局共同發布。
第三步，將購買憑證交給公司稅前扣除。
買完產品後，你會得到一個來自中保信平台出具的稅延養老扣除憑證，把它交給公司，你的公司應該為你辦理稅前扣除的有關事項。
第四步，領取的時候保險公司代扣個稅。
個人按規定（退休或者大病）領取商業養老金時，由保險公司代扣代繳其應繳的個人所得稅。對於個人達到規定條件時領取的商業養老金收入，其中的25%部分予以免稅，其余75%部分按照10%的比例稅率計算繳納個人所得稅，稅款計入“其他所得”項目。
在這裡還要特別提醒的是，目前市面上在售的養老金保險產品均不屬於此次稅延養老金政策規定的產品範圍，試點地區職工如果購買亦無法享受個人所得稅遞延優惠。此外，即將試點的稅延優惠也並非完全靜態的。業內人士普遍預測，參照美國IRA等發達國家個人退休账戶政策的演變，隨著社會平均工資的提高和增加，我國未來個人繳費稅前扣除標準也有望實現進一步動態提升，稅延力度也有望進一步擴大。
責任編輯：楊群
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