2016年曝光的德國稅務欺詐案，如今又有了新進展。11月7日，據《金融時報》報導，德國警察本11月6日突襲了美國知名投資管理公司貝萊德（BlackRock）在德國慕尼黑的辦公室，這是德國二戰後最大稅務欺詐案調查的一部分。
貝萊德向當地媒體表示，會與調查者密切合作。這家投資管理巨頭的德國分部主席弗裡德裡希·梅爾茲表示，他已下令管理層調查所有案件，並且配合當局提供相關檔案。
《每日經濟新聞》記者了解到，兩年前遭曝光的這起稅務欺詐案又稱“cum-ex”醜聞。
德國史上最大稅務醜聞
德國聯邦議院的議員曾稱，這一事件為德國“歷史上最大的稅務醜聞”。11月5日，德國財政部部長也對“cum-ex”交易嚴加譴責。
“cum-ex”醜聞在2016年進入大眾視野，該事件是指，機構利用cum-ex股票交易來騙取政府退稅的行為。據《金融時報》報導，德國的cum-ex交易早在2001年就已存在，這種交易大多數發生在2001~2011年期間。
典型的cum-ex交易包含三方：一支股票的實際擁有者，例如資產管理者；一家從實際擁有者那裡借入該股票，然後賣空的銀行；在分紅日前不久買入該股票的第三方。
cum-ex交易能夠實施，主要是因為之前德國稅法存在漏洞，這些漏洞造成實際的股票持有者和從賣空者那裡購買股票的人僅支付一次股息，卻能多次申請稅收抵免。2012年，德國通過修改規定堵住了漏洞。事實上，在此之前，該些漏洞一直存在爭議。
具體而言，在把紅利分發給投資者之前，發行股票的公司預先支付了25%的股息預扣稅，然而只有普通投資者（retail investors）需要實際繳納這筆稅款，機構投資者（institutional investors）可以合法地從政府那裡索回這筆稅款。騙取稅款的手段是利用了銀行作為買家保管人簽發的稅務證明書，由於出售和再次購買行為的交易時間相隔很近，因此稅務機構一時難以確定股票產權的擁有方到底是誰。由此，買賣雙方都可以從稅務局拿到退稅。
被卷入這場醜聞中的金融機構多達上百家，其中包括德國中央合作銀行（DZ Bank），裕寶銀行（HypoVereinsbank），裕信銀行（UniCredit）的德國分支等。
2015~2017年，裕寶銀行共支付了1980萬歐元（大約1.57億元人民幣）的罰款，並表示所有與cum-ex交易有關的刑事調查已得到解決。
此外，今年8月，德國中央合作銀行也遭到突擊檢查，最後其向德國稅務當局返還了鋼彈1.49億歐元（大約11.8億元人民幣）的錯誤退稅及利息，該銀行還表示，它並沒有接受任何刑事調查。
貝萊德：與調查人員密切合作
“此番調查有關2007~2011年的cum-ex交易，貝萊德正密切配合相關調查。”貝萊德的一位發言人表示。
據知情人士向《金融時報》透露，貝萊德目前沒有被指控涉嫌稅務欺詐，也不是刑事調查的對象。
對於貝萊德德國分部的主席梅爾茲來說，這場突擊檢查發生的很不是時候。梅爾茲正參與德國基督教民主聯盟黨（Christian Democratic Union party）主席的競選，他是現任黨主席安格拉·默克爾（Angela Merkel）繼任人選之一。梅爾茲於2016年加入貝萊德，他也曾公開指責過cum-ex交易。
11月5日，就在德國警察突襲貝萊德慕尼黑辦公室的前一天，德國財政部部長奧拉夫·紹爾茨（Olaf Scholz）在推特上就嚴厲譴責了cum-ex交易，“cum-ex交易是一個真正的醜聞，政府以及所有誠實的公民都被欺騙了幾十億（歐元），這樣的陰謀讓人感到憤怒。”
關於cum-ex交易到底造成了多少損失，一直有各種各樣的估算。據《金融時報》報導，今年10月，德國財政部表示，已經發現了418起涉嫌cumex稅款欺詐的案件，涉案金額鋼彈57億歐元（大約451億元人民幣）。
每日經濟新聞
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